경제모델

1. 보험 청구 소득 모델

피보험자가 플랫폼에서 피보험자 청구를 구매할 때 실제로 미국 풋 옵션을 매수했습니다. 피보험자는 보험 만료 전 언제든지 권리를 행사할 수 있으며, 보험에 가입 한 토큰을 정해진 가격으로 판매 할 수 있습니다.

미국 옵션에는 폐쇄 형 솔루션이 없기 때문에 미국 옵션 가격 책정 이후에는 많은 방법이 있습니다. 연구자와 실무자들은 기껏해야 가격을 추정 할 수 있습니다. 미국 옵션을 평가하는 데 가장 많이 사용되는 수치 방법에는 가속 Black-Scholes 공식과 Monte Carlo 방법이 있습니다.

Black-Scholes PDE는 Black-Scholes 가정을 충족하고 미국 옵션의 가격을 책정하는 데 사용할 수있는 파생 상품의 진화를 설명합니다. 현재 상황에서 기본 자산은 보험사가 소유 한 토큰이고 파생 상품이 클레임이며 보험사는 시장에서 클레임을 판매 할 수 있습니다.

미국식 옵션은 언제든지 행사할 수 있기 때문에 그리드의 각 지점에 추가 조건을 추가하여 이것이 최적인지 확인해야합니다. 따라서 풋 옵션에 대해 추가 검증이 수행됩니다.

Black-Scholes PDE에 대한 미국식 옵션은 다음과 같이 제공됩니다.

미국 풋 옵션의 경계 조건에서 공식을 풉니 다.

2. 가격 시뮬레이션

기본 토큰의 초기 가격이 500 USDT라고 가정합니다. 그러면 행사 가격이 600 USDT 인 CLAIM 토큰은 다른 역사적 궤적을 보일 수 있습니다. 여기에서는 가능한 CLAIM 및 UNCLAIM 가격을 설명하기 위해 7 가지 시뮬레이션을 제공합니다. 그림 1 : 기본 토큰의 가격을 보여주는 Monte Carlo 시뮬레이션. 시뮬레이션 된 기본 토큰 가격이 주어지면 CLAIM 토큰의 순간 값을 찾을 수 있으며, 이는 CLAIM 및 UNCLAIM 값의 경로를 계산하는 데 사용할 수 있습니다. 그림 2 및 그림 3을 참조하십시오.

그림 1 : 토큰 가격

그림 2 : CLAIM 가격

그림 3 : UNCLAIM 가격